オラクルは、ブロックチェーンを外部のデータソースに接続する問題を解決するため、現在の暗号の世界では重要な役割を果たしています。
ブロックチェーンシステムの急速かつ継続的な拡大に伴い、すべて異なる機能または特性を持つ、より多くの種類のオラクルプロジェクトが作成されています。このため、読者の参考のために、最近の市場におけるトップオラクルプロジェクトの概要を今日の比較分析に含める予定である。
その一覧は以下の通りです。
- チェーンリンク(LINK)です。
- バンドプロトコル（BAND）。
- テラー（TRB）。
- 分散型情報資産(DIA)
- API3です。
Blockchain Oracleとは？
オラクルはブロックチェーンに投入できるデータソースとして機能し、資産に関するリアルタイムの情報にアクセスできるようにする。 ブロックチェーンオラクル 自体はデータソースではなく、現実世界の事象のオンチェーン情報を検証し、蓄積されたデータをスマートコントラクトを通じてブロックチェーンに投入し、検証を行うレイヤーのことです。
オラクルが送信するデータは、価格情報、決済の成功、温度測定など、さまざまな形で提供されます。しかし、契約上の合意を実行するためには、そのデータが外界から見て適切でなければならない。
オラクルの仕組み
ブロックチェーンの問題点
ブロックチェーンネットワークは、各ノードが台帳のコピーを保持することで運用されており、2つのノードが互いに取引を検証しようとしたときに、一貫した結果を返せるようになっている。
スマートコントラクト は、ブロックチェーンなどの分散型ネットワーク上で動作する自己実行型のデジタル契約で、あらゆる取引の自動化に利用することができる。スマートコントラクトは、以下のような第三者の関与を排除する。 ブロックチェーン技術 を利用し、より透明性の高い分散型にする。
しかし、ブロックチェーンやスマートコントラクト自体は、オフチェーンデータと呼ばれるオンチェーン情報にはアクセスできない。ブロックチェーンオラクルがなければ、スマートコントラクトの機能は制限されます。彼らはネットワーク内にすでにある情報にしか頼ることができず、それ以上の外部のデータソースにはアクセスできないため、ユーザーやアプリケーションのセキュリティが危険にさらされる可能性があります。
ブロックチェーンオラクルの解決策
オラクルは、外部ソースからのデータセットとオンチェーンにあるものとの間のギャップを埋める方法を提供します。これは、スマートコントラクトが、例えばイーサリアムやビットコインのような1つのネットワーク内でのみアクセスできる場合、そうでなければその運用能力が制限されるため、重要なことです。
スマートコントラクトが価格変動や取引決済など、現実世界のイベントに基づいてインターフェースや意思決定を行うためのAPIのように機能する。
これは、実世界のデータが必要な理由の一例です。
このプロジェクトは、ユーザーが現実世界のイベント（この場合はNational Football Leagueの試合）に基づいて暗号通貨を賭けることができるようにします。このアプリケーションを正しく動作させるためには、データソースが必要です。
データが正しくない場合、この結果に賭けるすべてのユーザーは正しくない結果を受け取ることになります。したがって、その正しくないデータに基づいてお金を失ったり、勝ったりすることになります。
オラクルはこの賭けで重要な役割を果たしました。彼らは、どの参加者も賭けることができないデータで解決することができたので、参加者が賞金をだまし取られるのを防ぐことができた。
したがって、オラクルはブロックチェーン・ネットワークにおけるこれらの問題に対する解決策を提供していることがわかります。
- ブロックチェーンが外界のデータにアクセスできるようにする。
- データを検証し、検証されたデータをスマートコントラクトに送信し、市場での操作を防止する。
ブロックチェーンオークルの種類
ブロックチェーンオラクルは、ネットワークに提供する品質によって分類することができる。プロジェクトは複数のカテゴリーに分類することができ、次のような多くのカテゴリーがある。
- 出典はこちら データの起源はソフトウェアですか、ハードウェアですか？
- 情報の方向性: 内部か外部か？
- 信頼性:中央集権型か分散型か？
今回は、既存のあらゆるタイプのブロックチェーンオラクルの詳細に踏み込みます。
ソフトウェアオラクル
ソフトウェアオラクルは、適用が簡単なため、ブロックチェーンオラクルの最も使用されるタイプの1つです。ウェブサイト、オンラインデータベース、サーバーなどのオンラインソースから情報を収集し、ブロックチェーン上のスマートコントラクトに情報を取り込みます。ソフトウェアオラクルは、特にリアルタイムのデータを管理するのに便利です。
ハードウェアオラクル
ハードウェアオラクルは、現実世界の事象をスマートコントラクトが理解できるデジタル値に変換する。これらの値は元々、電子センサーやバーコードスキャナ、その他の情報読み取りデバイスのような物理デバイスから取得されたものである。そのため、直接扱うことはできない。
インバウンドオラクルとアウトバウンドオラクル
インバウンドオラクルとアウトバウンドオラクルは、より一般的なブロックチェーンオラクルの種類です。インバウンドオラクルはスマートコントラクトに実世界の情報をもたらすのに対し、アウトバウンドオラクルはその逆を行います。ブロックチェーンにデータを持ち込みたい場合は、インバウンドオラクルが最適な選択となるでしょう。その代わり、オンチェーンデータをオフチェーンに持ち込みたい場合は、アウトバウンドオラクルがニーズに合うでしょう。
中央集権型オラクルと分散型オラクル
中央集権型オラクルは情報を提供するエンティティを1つだけ実装したものであるのに対し、分散型オラクルは分散した複数のノードを含むネットワークを用いてデータを管理するものである。
中央集権型オラクルは、データ提供者が悪用されるとデータが容易に操作されるため、攻撃に弱い。この場合、1つしかない。
反対に、分散型オラクルをハックするには、数百から数千のノードが同時にダウンする必要があります。これははるかに困難で、分散型オラクルの方がより安全です。
契約固有オラクル
コントラクト固有のオラクルは、特定のスマートコントラクトで動作するように作られたオラクルである。この種のオラクルは、より多くのスマートコントラクトがデプロイされればされるほど、より多くのオラクルを開発しなければならないため、スケーラビリティに欠ける。
とはいえ、実に細部にまでこだわったカスタマイズが可能であり、様々な場面でプロジェクトに利益をもたらす。
人間の神託
ヒューマンオラクルは、あらゆる種類のアプリケーションを使用する代わりに、オラクルとして働く単なる個人である。彼らは、ブロックチェーンに添付する前に、オフチェーンデータを自分で検証することによって手作業を行う。
ブロックチェーンオラクルの応用例
ブロックチェーンオークルの用途は、何に使うかによって様々です。多くの用途が考えられますが、一般的なものとしては以下のようなものがあります。
- 価格フィード:オラクルサービスプロバイダーでは デフィ のアプリケーションは、他のプラットフォームからリアルタイムの価格にアクセスし、レンディング、ボローイング、シンセティックアセットなどの独自の機能を提供することができます。
- データの配信:ブロックチェーンやアプリケーションにデータを提供すること。これには、世界中の取引所で取引されている株式、指数または不換紙幣だけでなく、暗号通貨の為替レートや金融におけるその他の重要なデータセットが含まれます。
DeFiのオラクル。DeFiにおけるOraclesの重要性
オラクルは、ほとんどのオペレーションがスマートコントラクトの実行のために実世界のデータに依存しているDeFiのエコシステムに不可欠です。Centralized Finance (CeFi) におけるこの依存とオラクルサービスの必要性の結果、多くの基本インフラがその技術的なクエリプロセスを中心に構築され、データベース間でほとんど問題や遅延なくシームレスに価格フィードを交換することができるようになりました。
わずか1年余りの間に、DeFiが大量に増加し、最もホットなトレンドの1つになっています。 クリプトカレンシー の世界です。Total Value Locked (TVL)はわずか1年余りで$23Bから$87.4Bに増加しました。
急速に成長し、総額で大規模な採用を獲得しているDeFiプロジェクトは、正確なリアルタイム情報を供給する能力があるため、オラクルに大きく依存しています。ブロックチェーンオークルの台頭は、さまざまなDeFiプロトコルやアプリケーションのデータの信頼性と精度を高めるのに役立っています。
上記のように、オラクルプロジェクトの最も重要なユースケースの1つは、価格フィードです。DeFi上の機能のほとんどは、円滑かつ正確に動作するために正確なデータを必要とします。デリバティブ・プロトコル、融資プロトコル、利回りアグリゲーターなどは、サービスを実行するために高い頻度で更新を必要とする最も一般的なものです。 例えば、次のようなデリバティブ取引プラットフォームがあります。 dYdX は、価格フィードを使用して、様々な資産に関するトレーダーの担保比率を記録しています。
しかし、DeFiの急増は、オラクルに関連する欠点も持っている。オラクルが漏洩した場合、それに依存するスマートコントラクトも漏洩するため、オラクルとスマートコントラクトの実行の間の信頼衝突は未解決のままである。このように、市場では多くのハッキングやエクスプロイトが発生し、プロジェクトやユーザーに大きな損失を与えています。
その一例として、DAIで悪用されたオラクルにより、Compoundプラットフォームで$100Mが清算されたことが挙げられます。 ステーブルコイン.このプラットフォームでは、参加者は他のユーザーから資金を借りることができます。しかし、この悪用により、ユーザーは借入額を超える担保を提供することを余儀なくされ、過担保効果が発生しました。
暗号のブロックチェーンOracleプロジェクトトップ
上記の情報により、きっと誰もがオラクルとその重要性について簡単に理解することができたでしょう。このセクションでは、プロジェクトの運営モデル、有効性、その他の基準を評価するために、著名なオラクルプロジェクトのいくつかに深く潜っていきます。
チェーンリンク(LINK)
チェーンリンク は、暗号通貨の世界における無数のブロックチェーンとアプリケーションにまたがるスマートコントラクトに、信頼できる実世界のデータを提供する分散型オラクルネットワークです。このネットワークにより、スマートコントラクトは、あらゆる種類のAPIや外部データフィードなどの外部ソースから正確なデータを受信することができます。
サードパーティのオラクルプロバイダとして、Chainlinkはノードオペレーティングシステムによって運営されています。基本的に、ネットワークに参加している人であれば、APIプロバイダ、開発者、個人を含めて誰でもオラクルを実行することができます。
ユーザーは自分のAPIを接続するだけで、ネットワーク上のノード・オペレータになることができる。また、すべてのオラクルにはオンチェーンIDやクレデンシャルが付与され、その信頼性の高いパフォーマンスを向上させることができる。これにより、分散型アーキテクチャを維持しつつ、誰もが利用できるネットワークとなり、悪質なデータを防ぐことができる。
チェーンリンクの3段階の実行プロセスは、ユーザーとのコミュニケーションを促進するために外部のデータソースを使用することで、ネットワークがそのリソースをより効率的に使用できるようにします。
LINKトークンは、プロジェクトのワーキングアーキテクチャをサポートするために設計されています。LINKは、データを取得するノードオペレータへの支払いや、スマートコントラクト開発者が要求するデポジットとして使用される。また、ネットワークは保有量に基づいてオラクルの評判を決定する。
Chainlinkはオラクル分野で最も著名なプロジェクトです。その成功はほとんど代えがたいものがあり、業界標準とみなされている。現在、多くのプロジェクトがオラクルプロバイダーとしてChainlinkを選択しており、その名前を挙げると、Aave、Cardano、Origin Protocol…といったところでしょうか。
チェーンリンクのパートナーの数は、DeFi市場だけにとどまりません。Coinecko、Binance、Huobiなど他の主要なプラットフォームでもチェーンリンクはパートナーとして選ばれています。
バンドプロトコル(BAND)
バンドプロトコル は、ブロックチェーンを利用し、実世界のデータに対してユーザーに報酬を与えるインセンティブ付きのネットワークです。このプロトコルは、分散型アプリケーション(dApp)をブロックチェーン上で動作させ、同時に機能させるために正確なデータを持つ。
このプロジェクトは、外部のデータソースとブロックチェーンの間のブリッジとして機能します。作業モデルはチェーンリンクにかなり似ていて、データプロバイダがノードオペレータにデータを提供し、その後、顧客がこれらのリクエストを受け取ることができるようになります。
Band ProtocolとChainlinkの主な違いは、Bandがブロックチェーンであるのに対し、Chainlinkはサードパーティプロバイダである点です。元々Ethereumネットワーク上で構築されたBand Protocolは、Cosmos DSKを使用して他のブロックチェーン間でデータを再生するために、新しい高度なCosmos技術に切り替えました。
BANDトークンは、競合のLINKに比べて、以下のようなユースケースがある。
- バリデーターの担保/ステイク。
- 交換の媒体。
- BandChainにおけるガバナンス。
バンドがChainlinkのようなサードパーティプロバイダになるのではなく、ブロックチェーン技術を使用したことが見て取れます。これによりBandのスケーラビリティはより向上するかもしれませんが、その代わり、サービスを利用する際のスムーズさやChainlinkと比較しての高いレイテンシなど、いくつかの要素をトレードオフする必要があります。このトレードオフで、BandはChainlinkに追いつくことができるのだろうか？
テラー(TRB)
テラー は、当事者がBTC/USDなどのオフチェーンデータポイントの値を要求することを可能にする分散型オラクルです。マイナーはこの値をオンチェーンデータソースに追加するために競争し、これらのデータソースはすべてのイーサリアムスマートコントラクトからアクセスすることができます。
このプロジェクトのユニークな点は、オフチェーンデータを顧客に提供するために、データがマイナーによって採掘されることです。採掘者はオンチェーンにデータを提出し、データが正確であれば報酬を得るために競争することになる。
伝統的なPoW（Proof-of-Work）アルゴリズムを使用し、Tellorは最大限の分散化と安全性を目指しています。TRBトークンの私的売買や公的売買は行われず、すべてのTRBはマイナーによって採掘される。
Tellorのネイティブトークンは、プロジェクトのエコシステム内で支払い、報酬、または紛争に使用されます。しかし、プロジェクトのスケーラビリティと開発が困難なため。TellorはTellorXのバージョンをリリースし、監査中である。
TellorX は Proof-of-Work (PoW) の代わりに Proof-of-Stake (PoS) アルゴリズムを使用する予定です。また、TellorXはクロスチェーン機能と統合され、バイト単位でデータを提出することで、より柔軟で堅牢なデータ提出を実現します。外部監査が成功した場合、TellorXは2021年第4四半期にローンチする予定です。
DIA
DIAは、データ提供者と消費者をつなぎ、市場関係者間で信頼できる情報共有を可能にするブロックチェーンベースのオラクルプラットフォームである。DIAの動作アーキテクチャは以下のようにまとめられる。
DIAの使い勝手は、TRBなどの他のオラクルトークンよりも優れていると言えます。その使用例をいくつか挙げると、次のようになります。
- ガバナンスの問題で投票する。
- データ収集のための資金調達。
- ゾーニングによるデータの認証
- プラットフォーム開発を促進する。
- ライブデータストリームと特定のAPIにアクセスする。
一般に、DIAプラットフォームの違いとハイライトは、ChainlinkやBand Protocolといった他のプロジェクトのように自らデータを収集する代わりに、ユーザーにデータソースを提供し検証する能力を与えることである。これにより、データの透明性と正確性が高まります。しかし、より多くの情報源を持ち、より精度の高いデータを得るためには、このプロジェクトがネットワークを効果的に機能させるために、多くのユーザーを構築する必要があります。
API3
ChainlinkをAPIプロバイダーとスマートコントラクトの間のノードとして考えた場合 API3 は、分散型APIを顧客に提供するためのソリューションを提供する。API3トークンとAPI3 DAOを利用し、オープンでダイレクトなガバナンスを持つファーストパーティオラクルを目指すプロジェクト。
このプロジェクトは、Ethereumノードを使用してアグリゲータにデータを供給できるオフチェーンシステムであるairnodesによって運営されています。アグリゲーターのコントラクトには、他のコントラクトから呼び出し可能な分散型APIが含まれている。つまり、APIプロバイダーによって運用されるオラクルノードである。
API3は、dAPIの安全でコスト効率の良い機能を活用することで、中間業者の利用を排除することができる。dAPIを使っているお客様は、Chainlinkのようなサードパーティを使うのではなく、APIプロバイダーから直接データを取得することで、より安心することができます。
しかし、分散型APIは業界では比較的新しいものである。そのため、APIプロバイダーは、dAPIの運用をオラクルノードに移行する必要がある場合、新しいアーキテクチャやシステムに不慣れであるなどの課題に直面する可能性があります。
API3 トークンは、以下のように管理されている。 非中央集権的自治組織 (DAO)と呼ばれる。すべての参加者は、ネットワークの発展とセキュリティを決定する権利を持つことになります。トークンは、以下のことに使用できます。
- ステーキング。
- ガバナンスの話
- コラテラル(Collateral)
- 支払いについて
- 係争中。
DAOは最近のブロックチェーンプロジェクトでは必須要件になりつつあります。API3は、プロジェクトのアーキテクチャがコミュニティの利益に向かっており、dAPIとDAOの使用において最大限の分散化が行われている場合、メリットを得ることができます。しかし、これらの要因でAPI3はトップオラクルプロバイダーの1つになれるのでしょうか？次のセクションで詳しく分析します。
3つの重要な基準でオラクルに投資する方法
このパートでは、技術的な詳細については深く掘り下げません。その代わりに、それぞれのプロジェクトで人々が見つけることができる基本的な情報の概要を説明します。そこから、それぞれのプロジェクトの違いやメリット・デメリットが見えてくるはずです。
時価総額
オラクルの時価総額は、DeFiの重要なポジションにありながら、近年のDeFiの驚異的な成長に比べれば、むしろ微々たるものとなっている。
全プロジェクトの時価総額が$12.41bしかなく、Chainlinkだけがトップ100に留まっているので、DeFiの市場規模が$128.18bであることを考えると、オラクルが成長する可能性は大きいと言えるでしょう。
DeFiが現在の成長率で拡大し続ければ、Oracleのプラットフォームサービスを利用する目的も増えるだろう。
Chainlinkは、このカテゴリではしばらく前からリーディングプロジェクトとなっています。コミュニティからの強力なサポートのおかげで人気を維持できるという利点があり、資本金と認知度の点で、現時点ではプロジェクトとなると他の暗号が優位に立つことはないだろう。
チェーンリンクの資本金は現在高いので、投資家にとってチャンスはある。しかし、API3やTellorのように、現時点では他社製品よりも市場の支配力や知名度が低い低資本のプロジェクトに投資するリスクもあるだろう。
これらはごく基本的な情報であり、資本金や基本情報だけでプロジェクトを評価することはできないため、投資家は投資判断の前に慎重に調査を行う必要があります。
パートナー数
一般的に、Oracleは重要なインフラであり、個人投資家がプロジェクトの可能性を評価することは困難です。
を使うときと違って AMM, DEXや貸出プラットフォームなど、他の変数も考慮しながら、直接使用する場合を検討することができます。Oracle を使用する必然性はプロジェクトがほとんどであるため、Oracle のアクセシビリティとユーザー権限はかなり限定されています。
しかし、オラクルを分析する際にかなり必須だと思われるシグナルは、パートナーの数です。なぜなら、オラクルのプロジェクトが優秀で信頼できるものであれば、他のプロジェクトよりも多くの人に信頼され、利用されているはずだからです。
そこで、以下の図を通して、各プロジェクトのパートナー数を参照しよう。
このデータから、ChainlinkはOracle配列の中で依然として最も人気のあるプロジェクトであり、約500のプロジェクトが利用していると結論付けることができます（2020年9月からほぼ100％増）。
Band Protocolは、Bandが比較的新しいプロジェクトであるにもかかわらず、開発速度がやや速く、そのすぐ後に続いています。しかし、BandはChainlinkの競合とされていますが、この数字はかなり小さいままです。
さらに、他のプロジェクトが顧客数で目立たないのは、Oracleのプロジェクトの場合、市場での評判が高ければ、そのネットワーク効果が高く評価されるからである。
完成していないオラクルに依存しているプロジェクトが、他の多くのプロジェクトから信頼されるリスクも同様に高い。オラクルに影響を与え、DeFiプロジェクトに大きなダメージを与えるハッキングやエクスプロイトがあった場合、前節の私の例を参考にしてください。
動くアーキテクチャ
先に述べたように、Oracleは重要なインフラ層であるため、プロジェクトのアーキテクチャやデータ品質などのインサイトを評価することはかなり困難である。
しかし、ここでは引き続きOracleの基本的な部分を列挙し、各例でその違いを参照できるようにするつもりです。
お気づきのように、上記のプロジェクトはChainlinkよりも多くの機能を備えています。一般的に、Band Protocolはブロックチェーン・オラクルであると同時に、Chainlinkのような30パーティではなくCosmos SDKで開発するなど、いくつかの独自の利点を持っています。
しかし、なぜChainlinkはいまだに最も人気のあるプロジェクトであり、彼らのサービスが信頼されているのでしょうか？
オラクルの大きな目的は、DeFiデバイスにスムーズで正確なデータを与えることだと私は考えています。DeFiプロジェクトにとって必要なのは、信頼できるデータフィードとプライスフィードだけなのに、ブロックチェーンベースやサードパーティとしてのオラクルの顕著な機能を気にすることが本当に重要なのでしょうか？
おそらくTellorやBandのような分散型プラットフォームに向けた機能は、Oracleプロジェクトがまだ非常に魅力的で開発作業が必要なため、今後もっと採用されていくでしょう。しかし、このオラクル配列では、スケーラビリティよりもネットワーク効果、レピュテーション、効率性がやはり不可欠です。
Oracleプロジェクトに投資すべきなのか？
以上、Oracleのプロジェクトについて理解を深めていただけたでしょうか。投資するかどうかの選択をする前に、プロジェクトを検討し、監視するには時間がかかるでしょう。私が提供する情報は、投資アドバイスを目的としたものではありません。
しかし、記事からある重要なポイントを以下のように強調します。
- オラクルは重要なインフラストラクチャの重要な配列である。しかし、オラクルの顧客はユーザーではなくプロジェクトであるため、オラクルを分析することは個人投資家にとって困難である。そのため、オラクルのプロジェクトに投資する前に、広範な調査を行う必要があります。
- デフィは急速に拡大し、近い将来も拡大し続けるでしょう。オラクルに対する需要も同時に高まるだろう。しかし、Oracleに投資するためには、AMMやDEXのように短期間で極めて急速にプロジェクトが拡大するプラットフォームとは異なり、長期的な視点が必要である。
- Oracleプロジェクトを分析する際、ネットワーク効果やOracleクライアントの数に注目する必要があります。さらに、投資先としてオラクルを選ぶのであれば、長期的な視点が必要である。しかし、Lending & BorrowingやAMM, DEXなどのシステムと比較すると、関連リスクは低いかもしれない。
結論
この記事が有益であったことを願っています。もしコメントや質問があれば、以下のコメント欄に残し、CryptoMania Communityに参加してさらに議論してください。ありがとうございます、そしてまたお会いできることを楽しみにしています。
